Зёнке М. Бартрам
Британский академик

Söhnke Matthias Bartram — профессор кафедры финансов в Warwick Business School (WBS). [1] Он также является научным сотрудником программы финансовой экономики и программы международной макроэкономики и финансов Центра исследований экономической политики (CEPR), членом-учредителем Risk Who's Who и членом международного аналитического центра по консультированию по вопросам политики для правительства Германии. До прихода в University of Warwick он занимал должности преподавателей в Lancaster University и Maastricht University и несколько лет работал в области количественного управления инвестициями в State Street Global Advisors в качестве руководителя London Advanced Research Center.

Работа

Непосредственная исследовательская деятельность Бартрама сосредоточена вокруг вопросов международных финансов , корпоративных финансов и финансовых рынков , особенно управления финансовыми рисками . Его текущие исследования изучают, например, эффективность американских и международных рынков акций с использованием недискреционного количественного анализа фундаментальных показателей фирм, аномалии в международных дневных и ночных доходностях, связь между идиосинкразическим риском и рыночным риском, взаимодействие между пенсиями с установленными выплатами и корпоративной финансовой политикой, а также влияние использования финансовых деривативов на риск и подверженность нефинансовых фирм по всему миру. Он занимает 251-е место в мире по количеству загрузок на SSRN. [2]

Карьера

Он получил степени бакалавра наук и магистра наук в области делового администрирования и экономики в Саарском университете / Мичиганский университет , а также степень доктора философии с отличием в WHU – Школе менеджмента Отто Байсхайма .

Бартрам был приглашенным ученым в Fisher College of Business / Ohio State University , Kenan-Flagler Business School / University of North Carolina , Texas University в Остине , Kiel Institute for the World Economy , Financial Markets Group в London School of Economics , UCLA Anderson School of Management и приглашенным профессором финансов в London Business School , Stern School of Business в New York University, Center for Financial Studies в Goethe University Frankfurt , Bank of Finland, European University Institute и Einaudi Institute for Economic and Finance . Он получал стипендии от German Academic Exchange Service , Fulbright Commission , German National Merit Foundation и Федерального министерства экономики и технологий (Германия) . Бартрам несколько лет занимался количественными инвестиционными исследованиями в State Street Global Advisors в качестве руководителя London Advanced Research Center и является консультантом различных финансовых учреждений и инвестиционных компаний.

Бартраму была присуждена высшая докторская степень — степень доктора наук (DSc) — Университетом Уорика .

Почести и награды

  • Премия Гумбольдта
  • Стипендиат Кристенсена, колледж Св. Екатерины, Оксфорд
  • Премия «За выдающиеся заслуги» от Emerald
  • Высшая докторская степень, доктор наук (DSc) Университета Уорика
  • 2-я ежегодная премия Pearson/Prentice Hall за лучшую статью в журнале Financial Management
  • 3-я двухгодичная премия за лучшую статью журнала Journal of Empirical Finance
  • Премия имени Джозефа де ла Веги от Федерации европейских фондовых бирж [3] [4]
  • Asia Asset Management – ​​Центр исследований и инвестиций в управление активами (CAMRI) – Премия CFA Institute в области управления активами

Библиография

  1. Бартрам, Зёнке М.; Гринблатт, Марк; Сюй, Янь (январь 2025 г.). Денежно-кредитная политика предсказывает движение валют (отчет). Рабочий документ NBER 33423. SSRN  5096662.
  2. Бартрам, Сёнке М.; Чхаочхария, Видхи; Кумар, Алок; Мо, Хонгвэй (октябрь 2024 г.). Учимся у местных аналитиков (отчет). Рабочий документ CEPR 55534. SSRN  4986874.
  3. Бартрам, Сёнке М.; Браун, Грегори В.; Штульц, Рене М. (июнь 2024 г.). Творческое разрушение, волатильность доходности акций и количество листингуемых фирм (отчет). Рабочий документ Фишерского колледжа бизнеса. SSRN  4854349.
  4. Бартрам, Сёнке М.; Гринблатт, Марк; Нодзава, Ёсио (декабрь 2023 г.). «Book-to-Market, Mispricing, and the Cross-Section of Corporate Bond Returns» (PDF) . Журнал финансового и количественного анализа : 1– 49. doi : 10.1017/S0022109024000048. SSRN  3510630.
  5. Bartram, Söhnke M.; Djuranovik, Leslie; Garratt, Anthony; Xu, Yan (октябрь 2023 г.). «Неправильная оценка и премии за риск на валютных рынках» (PDF) . Журнал финансового и количественного анализа : 1– 93. doi : 10.1017/S0022109023001400. SSRN  4599758.
  6. Бартрам, Сёнке М.; Конрад, Дженнифер; Ли, Джонгсуб; Субрахманьям, Марти Г. (май 2022 г.). «Кредитные дефолтные свопы по всему миру» (PDF) . Обзор финансовых исследований . 35 (5): 2464–2524 . doi : 10.1093/rfs/hhab092 . SSRN  3783886.
  7. Bartram, Söhnke M.; Hou, Kewei; Kim, Sehoon (февраль 2022 г.). «Реальные эффекты климатической политики: финансовые ограничения и побочные эффекты» (PDF) . Журнал финансовой экономики . 143 (2): 668– 696. doi :10.1016/j.jfineco.2021.06.015. SSRN  3816874.
  8. Бартрам, Зёнке М.; Бранке, Юрген; Де Росси, Джулиано; Мотахари, Мехршад (лето 2021 г.). «Машинное обучение для активного управления портфелем» (PDF) . Журнал финансовых наук о данных . 3 (4): 9–30 . doi :10.3905/jfds.2021.1.071. S2CID  236639528.
  9. Bartram, Söhnke M.; Hou, Kewei; Kim, Sehoon (май 2021 г.). «Борьба с изменением климата требует глобальной политики». В Weder di Mauro, Beatrice (ред.). Борьба с изменением климата: коллекция CEPR (PDF) . CEPR Press. стр.  137–143 . ISBN 978-1-912179-52-7.
  10. Бартрам, Сёнке М.; Лоре, Харальд; Поуп, Питер; Ранганатан, Лакшми (апрель 2021 г.). «Навигация по зоопарку факторов по всему миру: точка зрения институционального инвестора». Журнал деловой экономики . 91 (5): 655–703 . doi : 10.1007/s11573-021-01035-y . PMC  8074275. PMID  38624719. S2CID  233408257. SSRN  3510989.
  11. Бартрам, Зёнке М.; Гринблатт, Марк (февраль 2021 г.). «Неэффективность мирового рынка» (PDF) . Журнал финансовой экономики . 139 (1): 234– 259. doi :10.1016/j.jfineco.2020.07.011. SSRN  2540216.
  12. Bartram, Söhnke M.; Branke, Jürgen; Motahari, Mehrshad (август 2020 г.). Искусственный интеллект в управлении активами (отчет). Обзоры литературы исследовательского фонда CFA Institute. ISBN 978-1-952927-02-7. Регистрационный номер  3692805.
  13. Bartram, Söhnke M.; Brown, Gregory W.; Stulz, Rene M. (январь 2018 г.). Почему идиосинкразический риск был исторически низким в последние годы? (Отчет). Рабочий документ Fisher College of Business. Том. 2018-03-02. SSRN  3107798.
  14. Bartram, Söhnke M.; Brown, Gregory W.; Stulz, Rene M. (июнь 2016 г.). Почему идиосинкразический риск увеличивается с рыночным риском? (Отчет). Рабочий документ Fisher College of Business. Том. 2016-03-13. SSRN  2816138.
  15. Бартрам, Зёнке М.; Гринблатт, Марк (апрель 2018 г.). «Agnostic Fundamental Analysis Works» (PDF) . Журнал финансовой экономики . 128 (1): 125– 147. doi :10.1016/j.jfineco.2016.11.008. SSRN  2670839.
  16. Бартрам, Зёнке М. (октябрь 2017 г.). «В хорошие и плохие времена: пенсии с установленными выплатами и корпоративная финансовая политика». Журнал корпоративных финансов . SSRN  2145261.
  17. Бартрам, Зёнке М. (сентябрь 2017 г.). «Корпоративное хеджирование и спекуляции с производными инструментами». Журнал корпоративных финансов . SSRN  891190.
  18. Бартрам, Сёнке М. (февраль 2017 г.). «Корпоративные пенсионные планы и реальные инвестиции». Management Science . 63 (2): 355– 383. doi :10.1287/mnsc.2015.2307. SSRN  2395843.
  19. Бартрам, Сёнке М. (март 2016 г.). «Корпоративные пенсионные планы и кредитное плечо». Review of Finance . 20 (2): 575– 629. doi : 10.1093/rof/rfv021. hdl : 10.1093/rof/rfv021 . SSRN  1736803.
  20. Бартрам, Сёнке М.; Гриффин, Джон; Нг, Дэвид; Лим, Тэ-Хун (август 2015 г.). «Насколько важны связи с иностранным владением для международных доходностей акций?». Обзор финансовых исследований . 28 (11): 3036– 3072. doi :10.1093/rfs/hhv030. SSRN  2540283.
  21. Бартрам, Сёнке М.; Браун, Грегори В.; Уоллер, Уильям (август 2015 г.). «Насколько важен финансовый риск?». Журнал финансового и количественного анализа . 50 (4): 801– 824. doi : 10.1017/s0022109015000216 . SSRN  2307939.
  22. Bartram, Söhnke M.; Wang, Jeffrey (июль 2015 г.). «Зависимость европейского финансового рынка: анализ отрасли». Журнал банковского дела и финансов . 59 : 146– 163. doi : 10.1016/j.jbankfin.2015.06.002. SSRN  1570488.
  23. Bartram, Söhnke M.; Burns, Natasha; Helwege, Jean (сентябрь 2013 г.). "Foreign Currency Exposure and Hedging: Evidence from Foreign Acquisitions" (PDF) . Quarterly Journal of Finance . 3 (2): 1350010. doi :10.1142/s2010139213500109. SSRN  1116409.
  24. Bartram, Söhnke M.; Brown, Gregory W.; Stulz, Rene M. (август 2012 г.). «Почему акции США более волатильны?» (PDF) . Journal of Finance . 67 (4): 1329– 1370. doi :10.1111/j.1540-6261.2012.01749.x. S2CID  18587238. SSRN  2257549.
  25. Bartram, Söhnke M.; Bodnar, Gordon M. (июнь 2012 г.). «Crossing the Lines: The Relation between Exchange Rate Exposure and Stock Returns in Emerging and Developed Markets» (PDF) . Journal of International Money and Finance . 31 (4): 766– 792. doi :10.1016/j.jimonfin.2012.01.011. SSRN  1983215.
  26. Bartram, Söhnke M.; Brown, Gregory W.; Conrad, Jennifer C. (август 2011 г.). «Влияние производных инструментов на риск и стоимость фирмы» (PDF) . Журнал финансового и количественного анализа . 46 (4): 967– 999. doi :10.1017/s0022109011000275. S2CID  3945906. SSRN  1550942.
  27. Аретц, Кевин; Бартрам, Сёнке М.; Поуп, Питер Ф. (апрель–июнь 2011 г.). «Асимметричные функции потерь и рациональность ожидаемой доходности акций» (PDF) . Международный журнал прогнозирования . 27 (2): 413– 437. doi :10.1016/j.ijforecast.2009.10.008. SSRN  889323.
  28. Аретц, Кевин; Бартрам, Сёнке М. (зима 2010 г.). «Корпоративное хеджирование и акционерная стоимость». Журнал финансовых исследований . 33 (4): 317– 371. doi :10.1111/j.1475-6803.2010.01278.x. S2CID  20087872. SSRN  1354149.
  29. Аретц, Кевин; Бартрам, Зёнке М.; Поуп, Питер Ф. (июнь 2010 г.). «Макроэкономические риски и модели факторов на основе характеристик» (PDF) . Журнал банковского дела и финансов . 34 (6): 1383– 1399. doi :10.1016/j.jbankfin.2009.12.006. S2CID  153981367. SSRN  646522.
  30. Bartram, Söhnke M.; Brown, Gregory W.; Minton, Bernadette (февраль 2010 г.). «Решение головоломки воздействия: многочисленные грани воздействия обменного курса» (PDF) . Journal of Financial Economics . 95 (2): 148– 173. doi :10.1016/j.jfineco.2009.09.002. SSRN  1429286.
  31. Bartram, Söhnke M.; Bodnar, Gordon M. (декабрь 2009 г.). «Негде спрятаться: глобальный кризис на рынках акций в 2008/09 гг.» (PDF) . Journal of International Money and Finance . 28 (8): 1246– 1292. doi :10.1016/j.jimonfin.2009.08.005. S2CID  155030106. SSRN  1413914.
  32. Bartram, Söhnke M.; Brown, Gregory W.; Fehle, Frank R. (весна 2009 г.). «Международные доказательства использования финансовых производных инструментов». Финансовый менеджмент . 38 (1): 185– 206. doi :10.1111/j.1755-053x.2009.01033.x. SSRN  471245.
  33. Бартрам, Зёнке М. (август 2008 г.). «Что скрывается под: валютный курс, хеджирование и денежные потоки» (PDF) . Журнал банковского дела и финансов . 32 (8): 1508– 1521. doi : 10.1016/j.jbankfin.2007.07.013. SSRN  905087.
  34. Bartram, Söhnke M.; Fehle, Frank R.; Shrider, David (май 2008 г.). «Влияет ли неблагоприятный отбор на спреды между ценой покупки и продажи опционов?». Journal of Futures Markets . 28 (5): 417– 437. doi :10.1002/fut.20316. S2CID  154229351. SSRN  1089222.
  35. Bartram, Söhnke M.; Brown, Gregory W.; Hund, John (декабрь 2007 г.). «Оценка системного риска в международной финансовой системе» (PDF) . Journal of Financial Economics . 86 (3): 835– 869. doi :10.1016/j.jfineco.2006.10.001. SSRN  938707.
  36. Бартрам, Зёнке М. (декабрь 2007 г.). «Влияние корпоративного денежного потока и цены акций на валютный риск» (PDF) . Журнал корпоративных финансов . 13 (5): 981– 994. doi :10.1016/j.jcorpfin.2007.05.002. SSRN  985413.
  37. Bartram, Söhnke M.; Bodnar, Gordon M. (сентябрь 2007 г.). «Загадка валютного риска». Управленческие финансы . 33 (9): 642– 666. doi :10.1108/03074350710776226. S2CID  154570237. SSRN  891887.
  38. Bartram, Söhnke M.; Taylor, Stephen J.; Wang, Yaw-Huei (май 2007 г.). «Зависимость евро и европейского финансового рынка» (PDF) . Журнал банковского дела и финансов . 51 (5): 1461– 1481. doi :10.1016/j.jbankfin.2006.07.014. SSRN  924333.
  39. Bartram, Söhnke M.; Fehle, Frank R. (март 2007 г.). «Конкуренция без взаимозаменяемости: данные из альтернативных рыночных структур для деривативов». Журнал банковского дела и финансов . 31 (3): 659– 677. doi :10.1016/j.jbankfin.2006.02.004. S2CID  55973719. SSRN  311880.
  40. Bartram, Söhnke M.; Karolyi, G. Andrew (октябрь 2006 г.). «Влияние введения евро на подверженность риску валютного курса». Journal of Empirical Finance . 13 ( 4– 5): 519– 549. doi : 10.1016/j.jempfin.2006.01.002. SSRN  299641.
  41. Бартрам, Зёнке М. (2006). «Использование опционов в корпоративном управлении рисками». Управленческие финансы . 32 (2): 160– 181. doi :10.1108/03074350610641929. S2CID  154610866. SSRN  991261.
  42. Бартрам, Сёнке М.; Дюфей, Гюнтер; Френкель, Майкл (октябрь–декабрь 2005 г.). «Учебник по подверженности нефинансовых корпораций риску изменения валютного курса». Журнал многонационального финансового менеджмента . 15 (4/5): 394– 413. doi :10.1016/j.mulfin.2005.04.001. S2CID  154989854. SSRN  938948.
  43. Bartram, Söhnke M.; Wang, Yaw-Huei (2005). «Еще один взгляд на связь между кросс-рыночной корреляцией и волатильностью» (PDF) . Finance Research Letters . 2 (2): 75– 88. doi :10.1016/j.frl.2005.01.002. S2CID  16891423. SSRN  673622.
  44. Бартрам, Зёнке М. (июнь 2004 г.). «Линейные и нелинейные валютные риски немецких нефинансовых корпораций». Журнал международных денег и финансов . 23 (4): 673– 699. doi :10.1016/j.jimonfin.2004.03.002. SSRN  327660.
  45. Бартрам, Зёнке М. (2002). «Влияние процентной ставки на нефинансовые корпорации». European Finance Review . 6 (1): 101– 125. doi :10.1023/a:1015024825914. hdl : 10.1023/A:1015024825914 . SSRN  327660.
  46. Бартрам, Зёнке М. (2001). «Международные портфельные инвестиции: теория, доказательства и институциональная структура». Финансовые рынки, институты и инструменты . 10 (3): 85– 155. doi : 10.1111/1468-0416.00043. hdl : 2027.42/35386 . SSRN  270196.
  47. Бартрам, Зёнке М. (2000). «Управление корпоративными рисками как рычаг создания акционерной стоимости». Финансовые рынки, институты и инструменты . 9 (5): 279– 324. doi :10.1111/1468-0416.00038. SSRN  279507.

Ссылки

  1. ^ «Назначение в WBS».
  2. ^ "Рейтинг авторов SSRN".
  3. ^ "Награждение премии Де ла Вега".
  4. ^ «Премия FESE».
  • Профиль Зёнке Бартрама в Warwick Business School
  • Научные работы Зёнке Бартрама
Взято с "https://en.wikipedia.org/w/index.php?title=Зёнке_М._Бартрам&oldid=1272816468"